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Finanzinstrumente

Finanzielle Vermögenswerte und finanzielle Verbindlichkeiten werden zu dem Zeitpunkt in der Konzernbilanz berücksichtigt, an dem der Konzern Vertragspartei des Finanzinstruments wird.

Forderungen aus Lieferungen und Leistungen

Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sind unverzinslich und werden zum Nominalwert abzüglich eines angemessen geschätzten Betrags für For-derungsausfälle angesetzt.

Kapitalanlagen

Kapitalanlagen werden zu dem Zeitpunkt ein- und ausgebucht, an dem der Erwerb oder Verkauf der Kapitalanlage vertraglich vereinbart ist. Der erst-malige Bilanzansatz erfolgt zu Anschaffungskosten inklusive Transaktions-kosten.
Kapitalanlagen werden entweder als zu Handelszwecken gehaltene oder als zur Veräußerung verfügbare Kapitalanlagen klassifiziert und in den Folge-perioden mit dem beizulegen Zeitwert bewertet. Werden Kapitalanlagen zu Handelszwecken gehalten, sind deren Wertänderungen erfolgswirksam zu erfassen. Wertänderungen von zur Veräußerung verfügbaren Kapitalanlagen werden direkt im Eigenkapital erfasst, bis der Vermögenswert veräußert oder eine Wertminderung festgestellt wird. Zu diesem Zeitpunkt werden die Nettogewinne oder -verluste in das Periodenergebnis miteinbezogen.

Finanzielle Verbindlichkeiten und Eigenkapitalinstrumente

Finanzielle Verbindlichkeiten und Eigenkapitalinstrumente sind nach Maßgabe der zugrunde liegenden vertraglichen Vereinbarung zu klassifizieren. Ein Eigenkapitalinstrument ist jede vertragliche Vereinbarung, die einen Residualanspruch an den Vermögensgegenständen des Konzerns nach Abzug sämtlicher Schulden darstellt.

Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten

Verzinsliche Bankdarlehen und Überziehungskredite sind zum erhaltenen Auszahlungsbetrag abzüglich der direkt zurechenbaren Ausgabekosten bilanziert. Finanzierungskosten, einschließlich bei Rückzahlung oder Tilgung zahlbarer Prämien, werden nach dem Prinzip der Periodenabgrenzung bilanziert und erhöhen den Buchwert des Instrumentes insoweit, als sie nicht zum Zeitpunkt ihres Entstehens beglichen werden.

Wandelschuldverschreibungen

Wandelschuldverschreibungen werden als zusammengesetzte Finanzinstru-mente angesehen, die aus einer Verbindlichkeits- und einer Eigenkapital-komponente bestehen. Die Bewertung der Verbindlichkeitskomponente am Ausgabetag erfolgt durch Abzinsung der zukünftigen Zahlungen mit einem adäquaten marktüblichen Zinssatz.

Die Differenz zwischen den Einnahmen aus der Ausgabe der Wandelanleihe und dem Fair-Value der Fremdkapitalkomponente repräsentiert den Wert der eingebetteten Option, die Verbindlichkeit in Eigenkapital des Konzerns umzuwandeln. Der Wert dieser Option ist in der Eigenkapitalkomponente enthalten.

Die Ausgabekosten werden zwischen der Eigen- und der Fremdkapitalkom-ponente der Wandelanleihe im Verhältnis ihrer relativen Buchwerte am Tag der Ausgabe aufgeteilt. Der Teil, der auf die Eigenkapitalkomponente ent-fällt wird direkt gegen das Eigenkapital verrechnet.

Der Zinsaufwand der Fremdkapitalkomponente ist unter Anwendung des marktüblichen Zinssatzes für vergleichbare, nicht konvertible Schuldtitel ermittelt worden. Der Unterschied zwischen dem so ermittelten Betrag und den tatsächlich gezahlten Zinsen ist dem Buchwert der Wandelanleihe zugeschrieben worden.

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